e上市后带来的巨大示范效应;



也忽略了百度搜索本身,已经在美国市场占有了一定的市场份额。



换言之,美国人非常了解百度!



这和前世老李的“百度”上市的时候,情况还是有很大不同的……



就在美国路演的第一站之后,



隋波和百度路演团队们惊讶的发现,纽约路演第一天之后,百度的计划募集额度,8.5亿美元,就已经获得足额认购!



什么意思?



路演其实就是预售,也就是预期计划还要在美国路演一周的订单,1天就都卖!完!了!



就算隋波早已预料到百度此次上市,资本市场反应火热。



但这样的认购热情,也太火爆了吧……



到纽约站为止,



全球已经有共计近800个机构账户参与认购,认购金额超过200亿美元,超额认购23.5倍!



而后面,还有美国十几个城市的路演行程,没有开始呢……



对于百度而言,现在的问题已经不是募集资金了,



而是,怎样分配新股的配售额度?!



对此,在王川带队的路演团队,开始奔波于东西海岸之际,



隋波和张奕则留在纽约,



和高盛、瑞信、德银三家承销商紧急开会,讨论该怎么配售的问题。



高盛这些投行,运作过无数次大大小小的IPO案例,还是有着比较丰富的经验。



牵头行高盛的负责人大卫(DavidSolomon)就建议,从三面方面来进行考量:



首先,下单的资金规模和买入股票的多少;



其次,和投行的关系如何,是否经常在平台交易;



另外,通过以往的交易记录,看是否长线投资为主。



像有的机构是在上市之后就直接卖出做短线炒作,这样的机构肯定不会分到比较多的数量。



按照这种划分标准,



预计前25大机构客户分配到的股份占配售股份的50%,而总计前100大机构客户分配到的股份占83%,剩余大约260个机构账户瓜分剩余17%的发售股份。



除此之外的其他近两百家机构,则不会获得份额。



隋波对这样划分没什么异议。



这次百度发行的公众股才15%……



就算几家大的机构拿的多一些,他也不怕,不会影响到百度的控制权问题。



配售额度分配的问题解决了,另一个问题也非常重要。



那就是,既然投资者的需求如此强烈,超额认购的比例这么高……



百度是否需要上调发行价?



对此,高盛等承销商反应很激烈,都认为,45美元已经是非常高的价格了。



如果再上调,可能会出现上市后,股价跌破发行价的情况……



大卫更是情绪激

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